Den marknadsturbulens som upplevdes under föregående vecka orsakade förluster för hedgefonder med högbetastrategier såsom long/short equity och special situations. Däremot överpresterade hedgefonder med lågbetastrategier såsom merger arbitrage, relative value arbitrage, long/short equity market neutral och CTAs.
Det framgår av en rapport från den franska kapitalförvaltaren Lyxor.
Baserat på data från 192 likvida hedgefonder skriver Lyxor att long/short equity och special situations var de mest negativa strategierna på månaden på grund av dess höga beta.
Framåt tror inte Lyxor att vi står inför en björnmarknad i aktier på medellång sikt men att volatiliteten kommer vara fortsatt hög inpå nästa år. Som ett resultat av detta menar man att alternativa strategier är attraktiva relativt traditionella tillgångsklasser. Merger arbitrage är den strategi man har störst tilltro till på längre sikt.
Det framgår av en rapport från den franska kapitalförvaltaren Lyxor.
Baserat på data från 192 likvida hedgefonder skriver Lyxor att long/short equity och special situations var de mest negativa strategierna på månaden på grund av dess höga beta.
Framåt tror inte Lyxor att vi står inför en björnmarknad i aktier på medellång sikt men att volatiliteten kommer vara fortsatt hög inpå nästa år. Som ett resultat av detta menar man att alternativa strategier är attraktiva relativt traditionella tillgångsklasser. Merger arbitrage är den strategi man har störst tilltro till på längre sikt.