Forskningsbolaget Rhovac ska ta in 181 miljoner kronor före emissionskostnader i en fullt säkerställd företrädesemission. Pengarna ska användas till att starta en klinisk fas IIb-studie med läkemedelskandidaten RV001 i egen regi och beräknas räcka till och med början på år 2022, enligt ett pressmeddelande.
Bolaget utvecklar RV001 som en behandling mot metastasering av cancer och har haft en uttalad strategi att hitta en partner till eller att sälja projektet.
"Givet de mycket positiva resultaten från en klinisk fas I/II-studie, och det positiva beskedet från FDA efter det nu avslutade pre-IND mötet, bedömer styrelsen, med hänsyn tagen till risk och möjlig värdetillväxt, att aktieägarnas intressen bäst tas till vara på genom att bolaget också startar den kliniska fas IIb-studien i egen regi, innan avyttring eller utlicensiering", skriver bolaget i pressmeddelandet.
Företrädesemissionen kommer att tillföra Rhovac tillräckliga resurser för att bolagets kliniska utveckling kan fortsätta utan försening i och med att både den kliniska fas IIb-studien för RV001 i prostatacancer samt en kombinationsstudie kan genomföras. Kapitaltillskottet innebär att Rhovac har finansiering till och med början på 2022.
Villkoren i företrädesemissionen innebär att en befintlig aktie ger rätt att teckna en ny aktie till en teckningskurs om 19 kronor per aktie. Teckningsperioden löper under perioden 5-19 juni.
Företrädesemissionen är fullt ut säkerställd genom teckningsåtaganden och emissionsgarantier. Bland de externa investerare som lämnat teckningsåtaganden och emissionsgarantier återfinns M2 Asset Management/Rutger Arnhult, cirka 89,1 miljoner kronor, och Nordic Cross, cirka 24,9 miljoner kronor, båda med ett långsiktigt intresse i Rhovac. Emissionskostnaderna beräknas uppgå till cirka 26,7 miljoner kronor, vilket innebär att Rhovac tillförs en nettolikvid om cirka 154,2 miljoner kronor vid full teckning i företrädesemissionen.
Företrädesemissionen förutsätter godkännande vid extra bolagsstämma den 29 maj 2019.
Rhovac är ned 36 procent till 22,20 kronor i den inledande handeln.