Investing.com — Stifel-analytiker uppdaterade på fredagen sin syn på Texas Roadhouse-aktien (NASDAQ:TXRH) genom att höja kursmålet från 170,00 till 180,00 dollar, samtidigt som de behöll sin "Hold"-rekommendation för aktierna. Restaurangkedjan, värderad till 12,1 miljarder dollar, som enligt InvestingPro har ett "UTMÄRKT" ekonomiskt hälsotal, handlades nära sitt verkliga värde. Justeringen kommer efter företagets rapport för första kvartalet, som visade en blandad ekonomisk bild.
Texas Roadhouses jämförbara butiksförsäljning (comps) ökade med 3,5 % under första kvartalet, vilket överträffade både Stifels prognos på 2,0 % och den bredare marknadens förväntningar på 3,0 %. Företaget uppnådde en imponerande intäktstillväxt på 15,1 % under de senaste tolv månaderna, även om bruttomarginalen förblir måttlig på 18,6 %. Vinst per aktie (EPS) för kvartalet nådde dock inte upp till konsensusestimatet och landade på 1,70 dollar jämfört med förväntade 1,76 dollar. Underskottet tillskrevs främst en kompression av restaurangens rörelsemarginal (ROM).
Trots lägre EPS än väntat noterade Stifel att de var nöjda med Texas Roadhouses prestation, med tanke på de oregelbundna försäljningstrenderna under kvartalet. Företaget såg en ökning av försäljningsmomentumet i mars, vilket fortsatte in i april, trots utmaningen med påskhelgens förskjutning. Data från InvestingPro visar att företaget har upprätthållit utdelningar under 15 år i rad, med en nuvarande direktavkastning på 1,58 %.
Texas Roadhouse har bekräftat större delen av sin finansiella prognos för räkenskapsåret 2025 men har justerat sin prognos för råvaruinflation till 4 %, upp från det tidigare intervallet på 3-4 %. Denna revidering återspeglar den förväntade ökningen av nötköttskostnader under resten av året och den förväntade effekten av tullar, vilket kan bidra med cirka 30 baspunkter.
Mot bakgrund av resultaten för första kvartalet och det starkare försäljningsmomentumet som förväntas under andra kvartalet har Stifel reviderat sin helårsprognos för EPS uppåt. Företaget behåller dock en försiktig hållning med sin "Hold"-rekommendation för Texas Roadhouse-aktien, vilket tyder på att den nuvarande marknadsvärderingen adekvat återspeglar balansen mellan potentiella risker och belöningar.
I andra nyheter rapporterade Texas Roadhouse en blandad prestation för första kvartalet 2025. Företagets vinst per aktie (EPS) var 1,70 dollar, vilket var lägre än förväntade 1,80 dollar, medan intäkterna nådde 1,45 miljarder dollar, i linje med förväntningarna. Evercore ISI uppgraderade sitt kursmål för Texas Roadhouse från 185 till 190 dollar och behöll en Outperform-rekommendation, med hänvisning till stark återhämtning i försäljning och kundtrafik. Restaurangkedjan såg en ökning av intäkterna med 9,6 % och en ökning av jämförbar försäljning med 3,5 %, med en trafikökning på 1,1 %. Ökad löne- och råvaruinflation, särskilt för nötkött, förväntas dock pressa marginalerna, med en liten minskning av restaurangmarginalprognosen för 2025 till 16,2 %. Evercore ISI förutspår en EPS på 7,38 dollar för 2026, även om detta är under konsensusestimatet på 7,66 dollar. Företaget noterade också potentialen för marginalexpansion om Texas Roadhouse uppnår en marginal på 17,5 %, vilket skulle kunna innebära en EPS på 8,60 dollar. Trots utmaningar har företaget lyckats accelerera trafiktillväxten utan att förlita sig på värdeerbjudanden eller nya menyannonser.
Denna artikel är översatt med hjälp av artificiell intelligens. För ytterligare information hänvisar vi till våra Användarvillkor.