- Apple erbjuder en unik kombination för att öka den totala avkastningen i form av kapitaltillväxt, utdelningar och en aktieåterköpsplan
- Warren Buffett har byggt upp en andel på 159 miljarder dollar i Apple för att dra nytta av företagets unika tillväxtutsikter
- Apple satsar på motståndskraftig efterfrågan på sina enheter på grund av dess jämförelsevis rikare kundbas och styrkan i dess mjukvaru- och tjänstekosystem
Om ditt investeringsmål är att bygga en portfölj som skulle kunna ge hållbara inkomster så är det vettigt att leta efter ”blue-chip-företag” som har starka balansräkningar, pålitliga utdelningar och en historia av att öka sina utbetalningar.
En portfölj byggd på sådana aktier kommer med största sannolikhet att klara av lågkonjunkturer, stå emot inflationstryck och stå ut genom prisbubblor som ofta uppstår i efterdyningarna av en avslappnad penningpolitik.
Företag som erbjuder pålitliga och förutsägbara utdelningar, såväl som långsiktig tillväxtpotential, kan hjälpa till att ge inkomster oavsett hur tufft marknaden blir.
Eftersom det är en tillväxtaktie anses Apple (NASDAQ:AAPL) i allmänhet inte vara lämplig för pensionsportföljer. Och till skillnad från marknadens defensiva områden, som allmännyttiga tjänster, telekom och konsumentvaror, har iPhone-tillverkarens aktier begränsad attraktionskraft som inkomstproducent med tanke på aktiens magra avkastning på 0,6%. Dessutom gör dess status som teknikföretag det till en medlem av ett mycket flyktigt segment av marknaden som pensionärer ofta undviker.
Ändå, trots dessa nackdelar, finns det fortfarande starka argument för att Apple som en del av en diversifierad portfölj.
Apple, enligt vår uppfattning, erbjuder en unik kombination av fördelar i form av kapitaltillväxt, ökande utdelningar och en massiv aktieåterköpsplan. Allt detta kan öka en investerares totalavkastning. Medan Apple har ökat sin utdelning med 10% i genomsnitt under de senaste fem åren, har de också köpt tillbaka sina aktier, vilket ger ytterligare värde till intressenterna.
Apple godkände 90 miljarder dollar i aktieåterköp förra kvartalet, efter att ha spenderat 88,3 miljarder dollar på återköp 2021, det största utlägget bland börsnoterade företag i USA. Långsiktiga, köp-och-behåll-investerare älskar återköpsprogram eftersom de minskar antalet aktier och således ökar vinsten per aktie, särskilt under turbulenta tider som det vi nu står inför.
Warren Buffett:
Den välkända investeraren Warren Buffett, vars holdingbolag Berkshire Hathaway (NYSE:BRKa) är en av de största aktieägarna i Apple, har gynnats enormt av denna trend. Buffett har byggt upp en andel på 159 miljarder dollar i Apple sedan Berkshire Hathaway började köpa aktien i slutet av 2016.
Den 91-åriga investeraren är ett fan av VD Tim Cooks strategi för aktieåterköp eftersom den ger Berkshire en större andel av företagets intäkter varje år.
Med cirka 200 miljarder dollar i kontanter till hands, är Apple i en avundsvärd position att enkelt kunna utöka sitt aktieåterköpsprogram ytterligare för att stödja sina aktier.
Dess fokus på kontantavkastning betyder inte att Apple saknar innovation och nya idéer. Apple fortsätter att ha stor potential att överraska investerare trots den nuvarande utmanande driftsmiljön där störningar i leveranskedjan skadar dess tillverkning i Kina.
Företaget satsar på motståndskraftig efterfrågan på sina enheter på grund av dess jämförelsevis rikare kundbas och styrkan i dess mjukvaru- och tjänstekosystem som driver på försäljningen av hårdvara, rapporterade Bloomberg denna månad.
AAPL ser också mindre konkurrens nu när rivalen Huawei Technologies har stängts ute från marknader. Huawei, en gång den största telefontillverkare (baserat på sålda telefoner), har sett intäkterna minska under sex kvartal i rad.
Slutsats:
I en tid då investerare är allt mer oroade över ekonomin och utvecklingen av högtillväxtaktier, är Apple en defensiv aktie som är väl positionerad för att klara en eventuell nedgång. Nu mer än någonsin är det meningsfullt att behandla Apple som en pensionsaktie som är perfekt för köp-och-behåll-investerare.